2011版證券交易重點講義-第七章資產管理業(yè)務第一節(jié)

第七章　資產管理業(yè)務
　　第一節(jié)　資產管理業(yè)務的含義、種類及業(yè)務資格
　　一、資產管理業(yè)務的含義及種類（掌握）
　　資產管理業(yè)務，是指證券公司作為資產管理人，依照有關法律法規(guī)及《試行辦法》的規(guī)定與客戶簽訂資產管理合同，根據資產管理合同約定的方式、條件、要求及限制，對客戶資產進行經營運作，為客戶提供證券及其他金融產品的投資管理服務的行為。
　　資產管理業(yè)務包括三種：為單一客戶辦理定向資產管理業(yè)務、為多個客戶辦理集合資產管理業(yè)務、為客戶特定目的辦理專項資產管理業(yè)務。
　　（一）為單一客戶辦理定向資產管理業(yè)務
　　概念
　　為單一客戶辦理定向資產管理業(yè)務是指證券公司與單一客戶簽訂定向資產管理合同，通過該客戶的賬戶為客戶提供資產管理服務的一種業(yè)務。
　　特點
　　1.證券公司與客戶必須是一對一的。
　　2.具體投資方向應在資產管理合同中約定。
　　3.必須在單一客戶的專用證券賬戶中經營運作。
　　（二）為多個客戶辦理集合資產管理業(yè)務
　　概念
　　證券公司通過設立集合資產管理計劃，與客戶簽訂集合資產管理合同，將客戶資產交由依法可以從事客戶交易結算資金存管業(yè)務的商業(yè)銀行或者中國證監(jiān)會認可的其他資產托管機構進行托管，通過專門賬戶為客戶提供資產管理服務的一種業(yè)務。
　　種類
　　限定性集合資產管理計劃和非限定性集合資產管理計劃。
　　限定性集合資產管理計劃的資產應當主要用于投資國債、國家重點建設債券、債券型證券投資基金、在證券交易所上市的企業(yè)債券、其他信用度高且流動性強的固定收益類金融產品。
　　限定性集合資產管理計劃投資于業(yè)績優(yōu)良、成長性高、流動性強的股票等權益類證券以及股票型證券投資基金的資產，不得超過該計劃資產凈值的20%，并應當遵循分散投資風險的原則。
　　非限定性集合資產管理計劃的投資范圍則不受上述規(guī)定限制，而是在符合《證券公司集合資產管理業(yè)務實施細則》第十四條規(guī)定的前提下，由集合資產管理合同約定。
　　集合資產管理業(yè)務的特點：
　　1.集合性，即證券公司與客戶是一對多的。
　　2.投資范圍有限定性和非限定性之分。
　　3.客戶資產必須進行托管。
　　4.通過專門賬戶投資運作。
　　5.較嚴格的信息披露。
　　（三）為客戶特定目的辦理專項資產管理業(yè)務
　　概念
　　證券公司與客戶簽訂專項資產管理合同，針對客戶的特殊要求和資產的具體情況，設定特定投資目標，通過專門賬戶為客戶提供資產管理服務的一種業(yè)務。
　　特點
　　1.綜合性，即證券公司與客戶可以是“一對一”，也可以是“一對多”。
　　2.特定性，即要設定特定的投資目標。
　　3.通過專門賬戶經營運作。
　　二、資產管理業(yè)務資格（熟悉）
　　（一）證券公司從事資產管理業(yè)務的條件（6個）
　　1.經中國證監(jiān)會核定具有證券資產管理業(yè)務的經營范圍。
　　2.凈資本不低于2億元人民幣，且符合中國證監(jiān)會關于經營證券資產管理業(yè)務的各項風險監(jiān)控指標的規(guī)定。
　　3.資產管理業(yè)務人員具有證券業(yè)從業(yè)資格，無不良行為記錄，其中，具有3年以上證券自營、資產管理或者證券投資基金管理從業(yè)經歷的人員不少于5人。
　　4.具有良好的法人治理結構、完備的內部控制和風險管理制度，并得到有效執(zhí)行。
　　5.最近1年未受到過行政處罰或者刑事處罰。
　　6.中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。
　　（二）證券公司申請資產管理業(yè)務資格應提交相關材料
　　證券公司從事資產管理業(yè)務，應當獲取中國證監(jiān)會批準的資產管理業(yè)務資格。證券公司申請資產管理業(yè)務資格，應當向中國證監(jiān)會提交下列材料：
　　1.申請書。{來源：考{試大}
　　2.經營證券業(yè)務許可證和企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照副本復印件。
　　3.凈資本計算表和經具有證券相關業(yè)務資格的會計師事務所審計的最近1期財務報表。
　　4.負責資產管理業(yè)務的高級管理人員的情況登記表。
　　5.資產管理業(yè)務人員、風險控制崗位人員的名單、簡歷、證券業(yè)從業(yè)資格證書和身份證明復印件。
　　6.申請人出具的資產管理業(yè)務人員無不良行為記錄的證明。
　　7.內部控制和風險管理制度文本及由具有證券相關業(yè)務資格的會計師事務所出具的內控評審報告。
　　8.資產管理業(yè)務計劃書和業(yè)務操作規(guī)程。
　　9.中國證監(jiān)會要求提交的其他材料。
　　中國證監(jiān)會依照法律、行政法規(guī)和《試行辦法》的規(guī)定，對證券公司的申請材料進行審查，做出是否批準的決定，并書面通知申請人。
　　（三）其他要求
　　取得資產管理業(yè)務資格的證券公司，可以辦理定向資產管理業(yè)務。辦理集合資產管理業(yè)務、專項資產管理業(yè)務的，除應具備規(guī)定的條件并取得資產管理業(yè)務資格外，還須按照《試行辦法》的規(guī)定向中國證監(jiān)會提出逐項申請。證券公司設立集合資產管理計劃，辦理集合資產管理業(yè)務，還應當符合下列要求：
　　1.具有健全的法人治理結構、完善的內部控制和風險管理制度，并得到有效執(zhí)行。
　　2.設立限定性集合資產管理計劃的凈資本不低于3億元人民幣，設立非限定性集合資產管理計劃的凈資本不低于5億元人民幣。
　　3.最近1年不存在挪用客戶交易結算資金等客戶資產的情形。
　　4.中國證監(jiān)會規(guī)定的其他條件。